1 miesiąc temu
Alphabet ogłosił w zeszłym tygodniu mnóstwo fantastycznych wiadomości dla swoich akcjonariuszy, publikując wyniki finansowe. Gigant technologiczny odnotował pierwszy kwartał z przychodami na poziomie 100 miliardów dolarów – dla porównania, zaledwie pięć lat temu kwartalne przychody wynosiły około 50 miliardów dolarów – i wygenerował dwucyfrowy wzrost dzięki działowi Google Services oraz Google Cloud.
Firma przebiła również szacunki analityków pod względem przychodów i zysków w tym kwartale. Ale Alphabet nie tylko przekazał dobre wieści inwestorom – to, co firma miała do powiedzenia, to również niesamowita wiadomość dla innej technologicznej supergwiazdy i jej akcjonariuszy. Mowa o firmie Nvidia (NASDAQ: NVDA), potentacie w dziedzinie sztucznej inteligencji (AI) . Przyjrzyjmy się temu bliżej.
Relacja Alphabetu z firmą Nvidia
Po pierwsze, ważne jest zrozumienie relacji między firmami Alphabet i Nvidia. Nvidia oficjalnie nie ujawnia tożsamości swoich klientów, ale różne wskazówki, w tym komentarze samych klientów, pozwalają nam na ich wskazanie. Jednym z nich jest Alphabet, którego dział Google Cloud oferuje klientom najlepsze procesory graficzne (GPU) Nvidii. Są to układy scalone i systemy, które obsługują niektóre z najważniejszych zadań w dziedzinie sztucznej inteligencji, takie jak trenowanie i wnioskowanie na dużych modelach językowych.
Nvidia dostarcza te platformy firmie Alphabet i innym dostawcom usług w chmurze , ułatwiając szerokiemu gronu klientów dostęp do tej potężnej mocy obliczeniowej. Wszystko to przyczyniło się do dynamicznego wzrostu przychodów Nvidii w ostatnich latach, osiągając dwu- i trzycyfrowe wartości, osiągając rekordowe poziomy.
Oznacza to, iż dla inwestorów firmy Nvidia najważniejsze jest śledzenie trendów w spółkach takich jak Alphabet, ponieważ często sugerują one, czy Nvidia będzie miała popyt w nadchodzących miesiącach.
Przejdźmy teraz do najnowszych informacji od Alphabet. W raporcie zysków z zeszłego tygodnia firma podwyższyła prognozę nakładów inwestycyjnych w tym roku do przedziału od 91 do 93 miliardów dolarów – to więcej niż wcześniejsza prognoza na poziomie 85 miliardów dolarów. Co ważne, Alphabet zapowiedział, iż „inwestuje, aby sprostać popytowi klientów”.
Obsługa popytu na sztuczną inteligencję
Ta inwestycja przyniesie korzyści firmie Nvidia, ponieważ większość z niej zostanie przeznaczona na rozbudowę infrastruktury, aby sprostać potrzebom klientów korzystających z rozwiązań AI. Na przykład, w ostatnim kwartale 60% z 24 miliardów dolarów nakładów inwestycyjnych przeznaczono na serwery, a 40% na centra danych i sprzęt sieciowy. Systemy Nvidii stanowią najważniejszy element rozbudowy tej infrastruktury, dlatego najnowsze doniesienia firmy Alphabet sugerują dalszy wzrost Nvidii w nadchodzących kwartałach.
To fantastyczna wiadomość dla akcjonariuszy Nvidii, ponieważ łagodzi obawy o potencjalne spowolnienie wydatków lub spadek popytu. Nvidia ma opublikować raport kwartalny 19 listopada, a te trendy w Alphabet dają nam powody do optymizmu co do raportu firmy i prognoz dotyczących przyszłych przychodów.
Podczas poprzedniego raportu o zyskach firmy Nvidia, opublikowanego w sierpniu, prezes Jensen Huang przewidział , iż wydatki na infrastrukturę AI mogą wzrosnąć do 4 bilionów dolarów do 2030 roku. Inwestorzy powinni śledzić komentarze dotyczące popytu i nakładów inwestycyjnych ze strony klientów firmy Nvidia, takich jak Alphabet, w nadchodzących kwartałach, aby ocenić, czy ta prognoza się sprawdzi.
Co to oznacza dla inwestorów?
Co to wszystko oznacza dla Ciebie jako inwestora w tej chwili? Nvidia oczywiście nie jest jedyną firmą na rynku procesorów graficznych. Firma musi stawić czoła konkurencji ze strony innych firm, takich jak Advanced Micro Devices – a choćby klienci tacy jak Alphabet projektują własne układy AI do konkretnych zastosowań. Jednak zaangażowanie Nvidii w innowacje oznacza, iż te układy prawdopodobnie nie zastąpią produktów Nvidii. Firmy takie jak Alphabet mogą oferować i wykorzystywać własne układy, ale prawdopodobnie również zainwestują znaczne środki w systemy Nvidii, ponieważ to one powinny pozostać najwydajniejsze.
W rezultacie Nvidia jest w dobrej pozycji, aby utrzymać pozycję lidera i generować znaczący wzrost kwartał po kwartale, w miarę jak boom na sztuczną inteligencję postępuje. Akcje Nvidii, notowane w tej chwili po 44- krotności prognozowanych zysków , nie są tanie, ale wciąż warto je kupić, biorąc pod uwagę dominację firmy i jej potencjał wzrostu w dłuższej perspektywie.
