Amerykanie mają rekordowe zadłużenie na kartach kredytowych w wysokości 1,29 bln USD. Kto płaci, gdy Fed podnosi stopy?

2 godzin temu

Amerykanie dodali 22 mld USD nowego zadłużenia na kartach kredytowych w trzecim kwartale, jak pokazują dane Fed z Nowego Jorku. To podniosło całkowite saldo do rekordowego poziomu 1,29 bln USD.

Te saldo mogą niedługo być droższe do obsługi, ponieważ inwestorzy zakładają w tej chwili podwyżkę stóp Fed w grudniu.

Rekordowe salda kart maskują nierównomierne obciążenie

Wzrost zadłużenia na kartach kredytowych wpisuje się w ogólny wzrost zadłużenia, ponieważ całkowite zadłużenie gospodarstw domowych wzrosło o 334 mld USD do 19,1 bln USD. Kwartalny raport Fed z Nowego Jorku pokazuje także, iż zadłużenie na kartach kredytowych jest o 52 mld USD wyższe niż rok wcześniej.

Trendy spłaty zadłużenia poprawiły się nieznacznie. Udział sald kart kredytowych, które zalegają co najmniej 90 dni, spadł do 6,87% z 7,05% rok wcześniej.

Jednak towarzysząca analiza Fed z Nowego Jorku wykazała, iż największe obciążenie dotyka dzielnic o niższych dochodach. Różnica w zaległościach między biedniejszymi a bogatszymi obszarami powiększyła się od 2022 roku.

Badacze winą za wzrost zaległości po 2022 roku obarczyli wysoką inflację i rosnące koszty pożyczek. Łagodniejsze kryteria udzielania kart w czasie pandemii zwiększyły presję, ponieważ więcej kart trafiło do osób o niższych dochodach i słabszej historii kredytowej. Jednak ten efekt słabnie, bo nowe karty trafiają do osób z wyższą oceną kredytową.

Śledź nas na X, aby na bieżąco otrzymywać najnowsze wiadomości

Jak grudniowa podwyżka stóp Fed wpłynie na rachunki kart

Wysoka inflacja i koszty zadłużenia ponownie są w centrum uwagi przed grudniowym posiedzeniem Fed. Październikowy wskaźnik cen konsumpcyjnych (CPI) wzrosła o 0,4%, powyżej prognozy 0,3%.

Dane CME FedWatch wskazują w tej chwili 100% szans na podwyżkę stóp Fed 9 grudnia. Inwestorzy wyceniają 90,9% szans na ruch o ćwierć punktu procentowego z obecnego przedziału 3,75-4,00%, oraz 9,1% na ruch o pół punktu.

Te oczekiwania dotyczące podwyżki dotarły również na rynki kryptowalut. Bitcoin (BTC) spadł po publikacji CPI i w chwili pisania tego tekstu kosztował 73 566 USD. BeInCrypto poinformowało, że gorący odczyt wyzerował 200 mln USD zakładów na kryptowalutach. Wyższe stopy zwiększają zyski z gotówki i obligacji, co obniża atrakcyjność ryzykowniejszych aktywów.

Dla gospodarstw domowych podwyżka gwałtownie przełoży się na oprocentowanie kart kredytowych. Biuro Ochrony Finansowej Konsumentów (CFPB) opisuje większość rocznych stóp procentowych (APR) kart jako mających dwie części. Każda z nich łączy stopę bazową z marżą ustalaną przez bank.

Stopa bazowa zmienia się wraz ze stawką referencyjną Fed. Dlatego, według Experian, oprocentowanie zmiennych kart zwykle koryguje się w ciągu jednego lub dwóch okresów rozliczeniowych.

Kredyt na kartach już jest drogi. Średnia roczna stopa procentowa przy nowych ofertach kart wynosi około 24%, według LendingTree. Dodatkowy koszt po podwyżce dotyka tych, którzy przenoszą zadłużenie z miesiąca na miesiąc. Posiadacze kart, którzy spłacają wszystko co miesiąc, unikają naliczania odsetek.

Ted Rossman, główny analityk finansowy Money Management International, powiązał wzrost zadłużenia zarówno z inflacją, jak i kosztami pożyczek.

Rossman skomentował – odniósł się do tego w cytowanym przez CNBC artykule [link do źródła widoczny poniżej]:

„Wyższe ceny i wyższe stopy procentowe wpędziły więcej osób w długi.”

Naukowcy z Fed w Nowym Jorku oczekują dalszej poprawy zaległości na kartach, o ile nie dojdzie do szoków makroekonomicznych. Skoro powiązali wcześniejsze zaległości z rosnącymi kosztami zadłużenia, podwyżka przy rekordowym zadłużeniu może tego poglądu nie potwierdzić.

Subskrybuj nasz kanał na YouTube, by oglądać liderów i dziennikarzy dzielących się wiedzą