Czy boom na koreańskie układy pamięci się kończy? Elon Musk wskazuje na Chiny

Prezes Tesli, Elon Musk, twierdzi, iż Chiny wyprodukują „DUŻO RAMU” w 2028 roku. Jego wpis dodaje nowe zagrożenie dla podaży do koreańskiej analizy ostrzegającej przed nadpodażą chipów pamięci od 2029 roku.

Moment jest istotny. Koreańscy producenci chipów notują rekordowe zyski, jednak artykuł sugeruje, iż kraj ma tylko dwa do trzech lat na budowę nowych sektorów wzrostu.

Dlaczego nadpodaż chipów pamięci to ryzyko dla gospodarki Korei

Tekst ukazał się w gazecie Maeil Business Newspaper, czołowym południowokoreańskim dzienniku finansowym. Artykuł twierdzi, iż gospodarka kraju mocno opiera się na Samsung Electronics oraz SK Hynix.

Według autora, ta zależność osłabia Koreę, gdy boom się skończy. W artykule przewiduje się, iż nadpodaż chipów pamięci zacznie się ok. 2029 roku, gdy uruchomią się nowe moce produkcyjne.

Dane Gartner pokazują, jak wielkie jest to ryzyko. Firma badawcza szacuje, iż w 2026 roku przychody z pamięci sięgną 837 mld USD, czyli 54% światowej sprzedaży półprzewodników. W 2025 roku ten udział wynosił zaledwie 27%. Firma wiąże ten wzrost głównie z rosnącymi cenami.

Prognoza światowych przychodów z chipów pamięci. Źródło: BeInCrypto

Jednak Gartner przewiduje przez cały czas ograniczoną podaż w 2027 roku, choćby gdy pojawią się nowe moce produkcyjne.

Obawę podziela także Seul. Bank Korei już nazwał handel chipami AI problemem stabilności finansowej.

Czy chiński RAM pojawi się, zanim Korea się zdywersyfikuje?

Musk udostępnił podsumowanie artykułu na X, dodając krótką odpowiedź. Nie sprecyzował, które chińskie firmy zwiększą produkcję.

Tymczasem chiński rywal ChangXin Memory Technologies (CXMT) niedawno ogłosił postępy w gęstszych układach DRAM. Ta informacja negatywnie wpłynęła na akcje Samsunga i SK Hynix, które razem stanowią ok. połowy indeksu KOSPI. Według Counterpoint Research, CXMT posiadał już około 8% światowego rynku DRAM w pierwszym kwartale.

Musk pochwalił także zdyscyplinowane ceny Micron, dając sygnał, iż uważnie obserwuje koszty pamięci.

Na razie popyt wciąż przewyższa podaż. Gartner oczekuje, iż przychody z pamięci przekroczą 1 bln USD w 2027 roku.

Jednak jeżeli produkcja w Chinach wzrośnie w 2028 roku, nadpodaż chipów pamięci może pojawić się rok wcześniej niż sugeruje artykuł. Korea może mieć wtedy jeszcze mniej czasu w dywersyfikację.

BeInCrypto Polska - Czy boom na koreańskie układy pamięci się kończy? Elon Musk wskazuje na Chiny