Grupa InPost w rękach globalnych inwestorów

Grupa InPost, lider rozwiązań logistycznych dla branży e-commerce w Europie, otwiera nowy rozdział w swojej historii. Konsorcjum inwestorów podpisało porozumienie w sprawie przejęcia wszystkich akcji InPost S.A., a finalizacja transakcji planowana jest na drugą połowę 2026 roku. To istotny krok, który ma zapewnić spółce silne wsparcie w dalszym rozwoju na europejskich rynkach.

Jak napisano w komunikacie, Konsorcjum Inwestorów złożone z Advent International, L.P. (37% udziałów)i podmioty stowarzyszone FCWB LLC – spółka zależna w całości należąca do FedEx Corporation, A&R Investments Ltd.(37%) i PPF Group (10%) zawarły porozumienie w sprawie oferty nabycia wszystkich akcji InPost S.A. po cenie 15,60 euro za akcję. Członkowie konsorcjum zapewniają, iż Grupa InPost zachowa niezależność operacyjną oraz dotychczasowy profil działalności. Główna siedziba operacyjna spółki oraz kluczowa kadra zarządzająca pozostaną w Polsce, a członkowie Konsorcjum będą aktywnie wspierać dalszy rozwój InPost.

– Transakcja ta, wynikająca w dużej mierze z naszego sukcesu w Polsce, pozwoli wesprzeć kolejny etap rozwoju Spółki, w tym kontynuację ekspansji na rynkach europejskich. kooperacja z inwestorami finansowymi i strategicznymi zrzeszonymi w Konsorcjum, którzy doskonale znają naszą działalność oraz specyfikę branży i którzy mają horyzont inwestycyjny pozwalający na budowanie wartości w długim okresie, zapewni nam dostęp do wiedzy, stabilności i zasobów niezbędnych do wykorzystania sprzyjających trendów rynkowych, takich jak rosnąca penetracja handlu elektronicznego, wzrastające oczekiwania konsumentów dotyczące jakości, w tym szybkości i wygody oraz przechodzenia na bardziej zrównoważone formy dostaw. Wspólnie wzmocnimy naszą sieć i dotrzemy do większej liczby konsumentów, oferując szybkie i elastyczne opcje dostaw, kontynuując jednocześnie realizację celu, jakim jest redefinicja europejskiego sektora e-commerce. Pozostaję w pełni zaangażowany w kierowanie Grupą InPost w nadchodzących latach. Nasza główna siedziba, marka, kadra zarządzająca oraz najważniejsze kompetencje innowacyjne pozostaną w Polsce, która przez cały czas będzie stanowić centrum realizacji skutecznej strategii Grupy. Wierzę, iż przy wsparciu partnerów możemy w pełni uwolnić potencjał InPost i dalej wzmacniać pozycję wiodącego dostawcy innowacyjnych usług dla sektora e-commerce w Europie Zachodniej – mówi Rafał Brzoska, założyciel i CEO InPost Group.

– W ramach Specjalnego Komitetu wraz doradcami, dokonaliśmy szczegółowej analizy propozycji Konsorcjum. Przeprowadziliśmy staranny, ustrukturyzowany proces oceny tej propozycji, obejmujący przegląd dostępnych alternatyw w kontekście ich finansowych jak i pozafinansowych aspektów. Jesteśmy przekonani, iż oferta stanowi atrakcyjną możliwość dla akcjonariuszy do natychmiastowej i pewnej realizacji wartości przy istotnej premii. Uważamy, iż transakcja zapewnia solidne fundamenty dla dalszego rozwoju Grupy InPost. Konsorcjum ma znaczącą wiedzę i doświadczenie, długoterminową perspektywę inwestycyjną oraz w pełni popiera strategię rozwoju Grupy. Jesteśmy przekonani, iż oferta służy najlepszym interesom spółki i wszystkich jej interesariuszy, dlatego członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej jednogłośnie popierają ofertę – mówi Hein Pretorius, Przewodniczący Rady Nadzorczej InPost i Komitetu Specjalnego

– Grupa InPost zmienia europejski krajobraz e-commerce. Z satysfakcją nawiązujemy strategiczne partnerstwo z FedEx Corporation, globalnym liderem w sektora logistycznego, które przyczyni się do szybszego rozwoju Grupy InPost. Bazując na osiągnięciach Advent w logistyce, technologii i rozwiązaniach dla konsumentów, będziemy wspierać obecną strategię Grupy InPost, w tym rozbudowę sieci maszyn Paczkomat, pogłębianie współpracy z partnerami biznesowymi i ulepszanie oferty dla konsumentów. Z niecierpliwością oczekujemy współpracy z Rafałem Brzoską, zespołem zarządzającym Grupą i naszymi partnerami w Konsorcjum. Pragniemy zapewnić wsparcie strategiczne i długoterminową perspektywę niezbędną do uwolnienia pełnego potencjału wzrostu Grupy InPost oraz wzmocnienia pozycji firmy jako wiodącego paneuropejskiego dostawcy usług dla e-commerce – podkresła Ranjan Sen, Partner Advent International.

– FedEex Corporation posiada globalną sieć logistyczną, która napędza światową gospodarkę, a Grupa InPost posiada ugruntowaną pozycję w europejskim segmencie dostaw poza domem. Po finalizacji transakcji planujemy zawarcie z InPost umów, w ramach których będziemy mogli zapewnić naszym klientom dostęp do oferty Grupy InPost w zakresie dostaw ostatniej mili B2C, jednocześnie wykorzystując globalną sieć oraz logistyczne know-how FedEx w celu wsparcia kolejnej fazy rozwoju InPost. Inwestycja w InPost odzwierciedla nasze zdyscyplinowane podejście do alokacji kapitału i długoterminowej budowy wartości. Razem z kierownictwem InPost oraz Advent widzimy wyraźną drogę do stworzenia nowych możliwość rozwoju FedEx, poprawy efektywności operacji B2C na ostatniej mili i zapewnienia jeszcze lepszego poziomu obsługi klientów w całej Europie – mówi Raj Subramaniam President and CEO FedEx Corporation.

– Od momentu naszej pierwszej inwestycji w InPost, która miała miejsce niemal trzy lata temu, konsekwentnie wspieraliśmy Spółkę w realizacji jej wizji ekspansji na rynkach europejskich. Uznajemy przedstawioną ofertę za atrakcyjną, w związku z czym zamierzamy odpowiedzieć pozytywnie na złożoną ofertę sprzedając znaczną część naszego pakietu akcji, wspierając tym samym realizację transakcji. Jednocześnie z satysfakcją deklarujemy dalsze wsparcie spółki w roli inwestora mniejszościowego w momencie, gdy InPost rozpocznie nowy etap rozwoju ukierunkowany na jego zrównoważony wzrost. – dodaje Didier Stoessel CEO PPF.

Kluczowe działania w ramach transakcji

Akcjonariusze InPost: Akcjonariusze Grupy InPost otrzymają propozycję odkupu akcji w wysokości 15,60 euro za każdą akcję. Łączna wycena wszystkich wyemitowanych i znajdujących się w obrocie akcji InPost wynosi 7,8 miliarda euro , co zapewnia akcjonariuszom spółki korzystną wycenę dzięki bardzo atrakcyjnej premii ofertowej w wysokości 50% w stosunku do ceny akcji z dnia 2 stycznia 2026 r. oraz 53% w stosunku do średniej ceny ważonej wolumenem z trzech miesięcy poprzedzających dzień 2 stycznia 2026 r. i 43% w stosunku do średniej ceny ważonej wolumenem z sześciu miesięcy poprzedzających dzień 2 stycznia 2026 r.

Finansowanie: Konsorcjum ma w pełni zapewnione finansowanie w formie kapitału własnego przy wsparciu banków finansujących, co daje pewność zamknięcia transakcji. Członkowie Konsorcjum złożyli wiążące deklaracje finansowania w kwocie 5,9 mld euro. Pozostała część transakcji sfinansowana zostanie długoterminowymi kredytami udzielonymi przez szerokie konsorcjum banków.

Przebieg procesu decyzyjnego: Zarząd i Rada Nadzorcza InPost powołały Komitet, który przeprowadził dokładny przegląd proponowanych warunków transakcji przy wsparciu zewnętrznych doradców. Komitet stoi na stanowisku, iż oferta jest w najlepszym interesie wszystkich interesariuszy i jednogłośnie popiera transakcję, rekomendując akcjonariuszom odpowiedź na ofertę. Transakcja jest wspierana przez akcjonariuszy reprezentujących 48% wyemitowanych akcji Spółki.

Status InPost po transakcji: Grupa InPost będzie przez cały czas działać pod marką InPost, z główną siedzibą operacyjną w Polsce i obecną strukturą zarządzania. Rafał Brzoska pozostanie na stanowisku Prezesa Zarządu i dalej będzie kierować firmą. Konsorcjum wesprze istniejącą strategię rozwoju InPost, w tym dalszą rozbudowę sieci maszyn Paczkomat oraz rozwój rozwiązań cyfrowych. FedEx wniesie dodatkowo wiedzę branżową opartą na zróżnicowanej i globalnej sieci logistycznej oraz zaawansowanej technologii.

Zobowiązania niefinansowe: Konsorcjum wspiera strategię biznesową InPost, plany dotyczące dalszego wzrostu oraz w tej chwili obowiązujące w Grupie zasady, polityki i cele dotyczące odpowiedzialności w zakresie wpływu na środowisko, lokalne społeczności i pracowników oraz pozostałych interesariuszy. Konsorcjum zobowiązuje się do zapewnienia struktury finansowania, która zabezpieczy ciągłość działalności Grupy i zapewni finansowanie jej dalszego dynamicznego rozwoju. Istniejące prawa i świadczenia pracowników będą respektowane, podobnie jak obecna struktura konsultacji pracowniczych w Grupie. Nie przewiduje się istotnych zmian liczby pracowników jako bezpośredniego skutku realizacji transakcji. Konsorcjum zamierza utrzymać także tożsamość korporacyjną, kulturę i wartości Spółki oraz wszystkie miejsca prowadzenia działalności Grupy.

Umowy: Po finalizacji transakcji InPost i FedEx zawrą na warunkach rynkowych umowy, które umożliwią obu spółkom wykorzystanie ich komplementarnych kompetencji oraz wspólnej wizji rozwoju przez:

• połączenie globalnej sieci FedEx, obejmującej 3 mln klientów korporacyjnych oraz 225 mln odbiorców na całym świecie z siecią maszyn Paczkomat InPost oraz jej operacjami B2C w ramach ostatniej mili, co pozwoli na sprawną i efektywną dostawę przesyłek do konsumentów w preferowanych przez nich lokalizacjach.
• umożliwienie FedEx przyspieszenia dynamicznego rozwoju dostaw out-of-home na kluczowych rynkach europejskich, przy jednoczesnej dalszej poprawie efektywności oraz rentowności działalności w Europie.
• Kolejne kroki i dodatkowe informacje: Konsorcjum zamierza ogłosić wezwanie na akcje InPost tak szybko, jak to możliwe, zgodnie z obowiązującymi regulacjami. Warunkiem dojścia wezwania do skutku będzie osiągnięcie progu nabycia przez Oferenta nie mniej niż 80% wszystkich akcji InPost S.A. oraz uzyskanie niezbędnych zgód regulacyjnych, w tym także organów antymonopolowych. Zakłada się, iż transakcja zostanie sfinalizowana w drugiej połowie 2026 roku.